截至11:10，算力租賃概念延續(xù)強勢，軟件ETF（561010）盤中上漲0.86%。成分股中，思特奇20cm漲停，彩訊股份、索辰科技、東方國信、當虹科技、國能日新等漲幅居前。

消息面上，弘信電子聯(lián)手無錫高新區(qū)打造的江蘇省內(nèi)首個華為昇騰384超節(jié)點算力集群，簽約落戶無錫。以華為超節(jié)點算力集群為首期基礎設施，弘信電子將在無錫建立一座大規(guī)模“Token工廠”。這將成為規(guī)?；?、高性能“國芯國模”算力集群新樣板。此次落地無錫高新區(qū)的“Token工廠”，首批將部署4臺華為昇騰384超節(jié)點服務器，每套超節(jié)點服務器擁有384卡算力規(guī)模，把4個384張GPU連成一個超級集群。

據(jù)思特奇年報，公司“算力網(wǎng)調(diào)度和市場運營平臺”已落地國家八大樞紐及十大集群，提供并網(wǎng)、調(diào)度、交易一體化服務，2025年已助力某省完成新數(shù)據(jù)中心接入、算力券發(fā)放及算力商城交易計費。思特奇的主營業(yè)務是為客戶提供數(shù)字化轉(zhuǎn)型的基礎技術平臺、云和大數(shù)據(jù)的智能產(chǎn)品和運營服務。公司主要產(chǎn)品包括數(shù)智化技術平臺與服務、運營商數(shù)智化領域產(chǎn)品與服務、城市數(shù)智化領域產(chǎn)品與服務、產(chǎn)業(yè)和企業(yè)數(shù)智化領域產(chǎn)品與服務。

華源證券指出，國產(chǎn)算力芯片企業(yè)迎來業(yè)績兌現(xiàn)關鍵期。AI大模型迭代、智算中心規(guī)?；ㄔO與邊緣智能場景全面滲透，持續(xù)推高國內(nèi)AI算力市場需求。整體來看，行業(yè)呈現(xiàn)頭部企業(yè)盈利穩(wěn)固、二線廠商減虧甚至扭虧提速、梯隊化成長格局清晰的特征。2026Q1，寒武紀營收達28.85億元，同比大幅增長159.56%；海光信息一季度營收突破40億元，集聚了CPU和DCU兩大生態(tài)優(yōu)勢；摩爾線程歸母凈利潤2936萬元，同比扭虧；沐曦股份營收高增、虧損大幅收窄，行業(yè)高景氣度持續(xù)驗證。

國金證券認為，當前最值得關注的方向包括兩條主線：一是高景氣高壁壘場景，以Seedance2.0為代表的多模態(tài)模型能力躍遷，正驅(qū)動漫劇Agent等細分場景跨越商業(yè)化拐點，且具備復雜工作流壁壘的業(yè)務正加速實現(xiàn)AI賦能；二是信創(chuàng)+AI Infra共振方向，隨著信創(chuàng)邁入核心替換節(jié)點，疊加復雜AI項目對多模態(tài)數(shù)據(jù)庫、數(shù)據(jù)治理及向量檢索能力的拉動，具備核心底層基建能力的國產(chǎn)廠商有望迎來需求加速期。 聲明：以上信息僅供參考，不構成投資建議。入市有風險，投資需謹慎。